今天股市强势开盘，并未受到假期外围市场震荡和A50期货下跌的影响。

板块方面，农林牧渔，估值处于低位的银行、地产等涨幅靠前，TMT、军工等板块跌幅靠前。

下面逐个分析下。

养猪板块今天大涨，主要是由于国庆期间，生猪价格涨幅较大，目前全国生猪均价已经高达30元/公斤，

猪价上涨也带动了鸡肉价格的上涨，鸡苗价格也创了历史新高。

后面受猪瘟疫情的影响，猪价大概率将进一步上行。且天气马上转冷，猪肉的需求将逐步提升。

大家知道，养猪股确切的说牧原股份也是我的持仓之一。继一个多月前卖出持仓的一半后，截止今天无进一步交易，剩余仓位仍持有中，若卖出会及时告知。

科技板块调整较大。

一方面，华为手机被限制使用谷歌服务，同时盘前传来了一条消息，美国商务部将八家中国企业列入美国贸易管制黑名单。导致今天电子等板块一些个股跌幅较大。

美商务部表示：这一宣布与中美恢复贸易谈判无关。呵呵。

科大讯飞，美亚柏科跌幅不大，由于更偏软件方面，受到的影响相对有限。而安防龙头大华和海康，在模拟芯片和AI芯片目前尚依赖进口，虽然自年初以来两家公司就加大核心元器件的采购力度，但两家公司的生产和海外市场的订单获取等预计仍将在一定程度上受到影响。

之前也多次强调，明年战略性看好科技板块，但当前板块的上涨更多是由预期推动，很多个股基本面尚有不确定性，涨高后一有风吹草动可能就会迎来调整。

科技板块是我的重点持仓，有了这个预期，也便于我们更好的应对。

另外，虽然同为科技板块，但板块间也有较大的差异，经过前面的上涨后，后面各板块的分化会更明显。

5G终端方兴未艾，相关个股仍有较大的空间。

而5G应用相关个股，受益逻辑尚不明朗，投资的时点仍需等待。

而有一些国产替代、半导体设计等个股，由于估值实在太高，目前难以下手。

今天银行、地产等低估值板块涨幅靠前。历史上，银行、地产表现有一定的同步性。在年末，银行、地产等低估值板块往往会有所表现。

2012年底，受加快城镇化建设，地产调控放松预期的推动，地产、银行相对大盘有超额收益。

2014年，也是受地产调控放松，货币宽松等的推动，银行、地产这些低估值板块从下半年开始有较好表现。

2017年，一线蓝筹在靓丽业绩的拉动下，股价实现很大的涨幅。17年末，18年初，银行、地产这两个低估值板块，短时间躁动一把。

当前阶段，难道又要躁动一把？

从地产政策，货币宽松程度，估值等三个维度和2012年，2014年和2017年对比，低估值板块或有阶段性的机会，但持续时间和上涨空间上，预计达不到前几次高度。

今天无交易，80%仓位，主要分布在食品饮料，电子，光伏，保险，农业等板块，具体持仓查看往期文章。

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说一条和咱们息息相关的。

今天是新旧房贷政策更替之日，新发放个人房贷利率以最近一个月相应期限的LPR为定价基准加点形成。

和以前利率比，上海新的房贷利率略有下降，北京略有上升。

整体上，在“房住不炒”的基调下，新的房贷利率和以前相比，变化不会太大，房贷利率也难以下降。即使LPR下行，银行也会通过上调加点基数来让房贷利率保持稳定。

总之，不管怎么变，短期房贷利率下降是很难了。

今天就这些吧，祝大家净值节节高升！